Opérations de banque

Le commerce de banque se ramène aux principales opérations suivantes :

1" Prêter des capitaux à ceux qui les sollicitent et offrent des garanties, ce qui donne naissance aux questions d'intérêt et d'escompte;

2" Transporter les capitaux d'une place à une autre, d'où les opérations de change et les arbitrages;

3" Recevoir les fonds des clients, payer pour eux, compenser leurs comptes, etc., par des recouvrements, des virements et l'usage des comptes courants.

h' intérêt (voy. ce mot) est la redevance payée au propriétaire d'un capital prêté, pour l'usage de ce capital. Lorsque le propriétaire du capital est le banquier lui-même, le taux est assez élevé et dépend du taux courant du marché et de l'évaluation des risques que

BANQUE

court le capital prêté. Si, au contraire, c'est le bamiuier qui paye l'intérêt pour des sommes mises en dépôt chez lui, le taux de l'intérêt, beaucoup moindre dans ce cas, dépend principalement du temps pendant lequel il peut disposer de ces dépôts. Si ces capitaux sontremljoursablessurdemande, le banquier ne pourra payer que rarement un intérêt i|ui ne soit pas faillie. Le plus souvent, il se cliarp;ora simplement, en compensation des dépôts, de recevoir et de payer sur place pour le compte de ses déposants. Si les capitaux sont remboursables a terme, à six mois ou un an par exemple, le taux de l'intérêt que payera le banquier s'élèvera en raison de la [lossibilité qu'il aura d'en faire un jilacemi'ut avantageux.

l^'escompte est rintc'Têt d'un prêt fait par le banquier et garanti par un effet ou titre représentant une opération de commerce et donné en gage au banquier. Les elTets de commerce portent le nom général de traites, qui comprend les billetsà ordre, promessesde payement échangées entre négociants d'une même place; les lettres de change, ordres de payement tirés d'une i)lace surune autre, et les mandats, lettres de change non susceptibles d'acceptation.

Le banquier déduit du montant total que représente une traite quelcomiue, l'escompte ou intérêt du capital jusqu'à l'échéance, un ilroit de commission variant ordinairement entre 1/8 et 12 p. 100 et un droit de change, si le titre est payable sur une autre place ou dans un autre pays. En général, on n'admet à l'escompte que le papier revêtu de deux signatures, ce qui correspond à une affaire achevée. La Banque de France en exige trois, représentant au moins deux affaires successives.

Le virement (V. Chambres de Compens.vtion) consiste en un échange de créances et de dettes opéré par des <'critures sur les comptes de deux clients communs du banquier, ou en un échange de billets respectifs par voie de compensation, entre deux banquiers ou deux déposants, sans mouvement matériel de fonds. Le rhitnue ( voy .ce mot) en matière de banque i-l la diflérence entre la valeur d'une lettre de change sur la place oii il est négocié et sa valeur sur la place oii il est payable. Le cliange est haut ou bas ou au pair, suivant que le pallier vaut l'argent, ou qu'il vaut plus, ou moins. 11 dépend du plus ou moins grand mouvement des affaires entre les diverses places, c'est-à-dire, en dernière analyse, de l'offre et de la demande du papier. Les variations du change ont pour limite la valeur du transi)ort des espèces d'une des deux places sur l'autre, car, si l'écart des variations est